La ligne D3 regroupe toutes les subventions aux producteurs au sens SEC 2010 : versements sans contrepartie directe de l'État ou de la Sécu à des entreprises (publiques ou privées) pour réduire leurs coûts de production, soutenir leurs prix de vente ou compenser des obligations de service public.
Estimation d'après : rapport Sénat n°808/2025, FIPECO, PLF 2025, comptes de la Nation INSEE 2025. Nota : 81,4% des subventions directes vont aux entreprises publiques (source : IFRAP).
| Dispositif | Bénéficiaire principal | Mécanisme | Montant 2023 | Montant 2025 (est.) | Tendance |
|---|---|---|---|---|---|
| Compensations charges de service public ENR | EDF, opérateurs ENR | État rembourse surcoût rachats obligatoires éolien/solaire à tarif régulé supérieur marché | 7,8 Md€ | ~6,5 Md€ | ↘ (hausse prix marché) |
| dont Rachat éolien offshore/onshore | Producteurs ENR | Tarif garanti supérieur prix marché | ~3,5 Md€ | ~3,0 Md€ | ↘ |
| dont Rachat solaire photovoltaïque | Producteurs solaire | Obligations d'achat contrats historiques | ~4,3 Md€ | ~3,5 Md€ | ↘ |
| Bouclier tarifaire TPE (amortisseur électricité) | TPE / PME / collectivités | Plafonnement prix à 280 €/MWh, État compense la différence à fournisseurs | ~5,0 Md€ | ~2,0 Md€ | ↘ (fin progressive) |
| Guichet ETI énergivores | ETI et industries intensives | Prise en charge 75% facture énergie au-delà de 300 €/MWh, plafond 2,25 M€/groupe | ~3,5 Md€ | ~1,5 Md€ | ↘ (dispositif en extinction) |
| Tarif régulé nucléaire historique (ARENH) | Fournisseurs alternatifs → industrie | Accès électricité nucléaire à 42 €/MWh (prix régulé sous marché). Fin ARENH 2026 | ~2,0 Md€ | ~1,5 Md€ | ↗ (suppression ARENH) |
| TOTAL Énergie (D3) | — | — | ~18,3 Md€ | ~11,5 Md€ | ↘ forte baisse |
Selon FIPECO (2024), le coût total de la SNCF pour les contribuables s'élève à 20,8 Md€ en 2024, dont ~11 Md€ apparaissent en D3/D7 dans les comptes APU (le reste étant des flux collectivités-SNCF, pris en charge régionale du TER, ou compensations de régimes spéciaux qui passent en D4).
Source : FIPECO « Le coût de la SNCF pour les contribuables en 2024 »
| Dispositif | Bénéficiaires | Montant France (2024) | % du revenu agricole |
|---|---|---|---|
| PAC — Paiements directs Pilier 1 | ~350 000 exploitations (grandes cultures, élevage) | ~6,5 Md€ | ~28 % |
| dont Aide de base au revenu (ex-DPU) | Exploitations > 5 ha | ~4,2 Md€ | — |
| dont Paiement redistributif (petites fermes) | < 52 ha | ~0,8 Md€ | — |
| dont Paiements couplés (bovins, ovins, légumineuses) | Éleveurs + maraîchers | ~1,5 Md€ | — |
| Aides nationales hors PAC | Exploitations en difficulté, bio, investissement | ~2,0 Md€ | — |
| TOTAL Agriculture | ~400 000 exploitations | ~8,5 Md€ | ~35 % |
Les dépenses fiscales (niches fiscales) sont des dérogations au droit fiscal commun qui réduisent l'impôt dû par les entreprises. Elles n'apparaissent pas comme des dépenses dans le tableau APU, mais constituent un manque à gagner pour les finances publiques. L'Annexe « Voies et Moyens » du PLF 2025 recense 91,8 Md€ de dépenses fiscales totales (ménages + entreprises), dont ~88 Md€ bénéficiant en tout ou partie aux entreprises selon la commission Sénat.
| Mesure fiscale | Mécanisme | Bénéficiaires principaux | Coût 2023 (Md€) | Coût 2025 (Md€) |
|---|---|---|---|---|
| Crédit d'Impôt Recherche (CIR) | Crédit d'IS de 30% des dépenses R&D ≤ 100 M€, 5% au-delà | ~12 000 entreprises, dont 60 % des montants vers grandes entreprises (CAC 40) | 7,6 Md€ | ~7,2 Md€ |
| Taux IS réduit PME (15 %) | IS à 15% sur les 42 500 premiers € de bénéfice (vs 25% droit commun) | ~140 000 PME (CA < 10 M€, capital libéré et détenu à 75% par personnes physiques) | 2,8 Md€ | ~3,0 Md€ |
| TVA taux réduit activités professionnelles | Taux 5,5 % ou 10 % vs 20 % (restauration, hôtellerie, rénovation…) | HCR, BTP rénovation, transports, agriculture, presse | 11,1 Md€ | ~11,5 Md€ |
| Exonération IS zones spéciales (ZFU, ZRR, BER…) | Exonération totale puis dégressive d'IS selon zone géographique | ~25 000 entreprises en zones défavorisées | 0,4 Md€ | ~0,4 Md€ |
| Régime mère-fille (IS groupes) | Exonération dividendes reçus de filiales (quote-part frais = 5%) | Groupes avec filiales (CAC, SBF 120) | ~5 Md€ | ~5,5 Md€ |
| Amortissements accélérés et suramortissements | Déduction fiscale > 100% investissement (ex : 140% pour robots industriels) | Industrie, numérique, transition énergétique | ~3 Md€ | ~3,5 Md€ |
| Crédit d'Impôt Innovation (CII) | 20% dépenses innovation PME (prototypes, échantillons nouveaux produits) | PME innovantes ≤ 250 salariés | 0,2 Md€ | ~0,2 Md€ |
| JEI (Jeunes Entreprises Innovantes) | Exonération IS + cotisations sociales chercheurs pendant 8 ans | ~5 000 startups/an | ~0,5 Md€ | ~0,5 Md€ |
| Autres niches IS, CVAE, CET… | Diverses (report déficits, intégration fiscale, etc.) | Tous secteurs | ~57 Md€ | ~56 Md€ |
| TOTAL Dépenses fiscales entreprises | — | — | ~87 Md€ | ~88 Md€ |
Avec 7,2 Md€/an, le CIR est la première dépense fiscale de France. Il profite massivement aux grandes entreprises :
Source : MESRI, rapport IGF 2021 sur le CIR. La Cour des Comptes a demandé une réduction ciblée.
Les dépenses fiscales sont non évaluées à 75 % d'entre elles (Cour des Comptes, 2022). Leur impact est opaque, leur efficacité discutable :
L'État compense à la Sécurité sociale les exonérations de charges qu'il a décidé d'accorder aux employeurs. Ce flux État→Sécu est éliminé dans le tableau APU consolidé (car interne aux APU). C'est pourquoi il est invisible dans le bilan APU 2025. Mais pour l'entreprise qui bénéficie de l'exonération, c'est bien une aide publique réelle. PLFSS 2025 : 40 mesures pour 73,7 Md€.
| Dispositif | Mécanisme | Bénéficiaires | Coût 2023 (Md€) | Coût 2025 (Md€) |
|---|---|---|---|---|
| Réduction générale bas salaires (ex-Fillon / RGDU) | Exonération dégressive de 0 à 1,6 SMIC. Maximum au SMIC : ~32 points de cotis. Soit ~€520/salarié/an au SMIC | Tous employeurs privés (~18 millions de salariés < 1,6 SMIC) | 28,5 Md€ | ~27 Md€ |
| Exonérations apprentissage | Exonération quasi-totale de charges pour les contrats d'apprentissage < 3 SMIC | ~980 000 apprentis (2024) | 5,0 Md€ | ~5,5 Md€ |
| Exonérations ZFU / ZRR / ZAC | Exonération totale puis dégressive selon zone géographique prioritaire | Entreprises en QPV, zones rurales, Outre-Mer | 3,5 Md€ | ~3,5 Md€ |
| Exonérations Outre-Mer (LODEOM) | Taux réduits spécifiques selon secteur (BTP, tourisme, agriculture) | Employeurs DOM-TOM | 2,8 Md€ | ~3,0 Md€ |
| Exonérations sectorielles (agri, sport, presse…) | Dispositifs spécifiques à certains secteurs (travailleurs saisonniers, journalistes, sportifs) | Agriculture saisonnière, sport professionnel, presse | 4,0 Md€ | ~4,2 Md€ |
| Exonérations mandataires sociaux / JEI / startups | Exonérations ciblées jeunes entreprises, dirigeants, chercheurs | ~8 000 JEI, ETI innovantes | 1,2 Md€ | ~1,3 Md€ |
| Autres exonérations (aide à domicile, pro libéral, etc.) | Divers dispositifs sectoriels ou sociaux | SAP, professions libérales, TPE | 28,7 Md€ | ~29,2 Md€ |
| TOTAL Allègements cotisations | — | ~24 millions de salariés concernés | 73,7 Md€ | ~73,7 Md€ |
| Taille | Nb d'entreprises | Subventions directes D3 | Dépenses fiscales | Allèg. sociales | Total estimé | Par entreprise | % du total |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Microentreprises (<10 sal.) | ~3,5 M | ~0,5 Md€ | ~3 Md€ | ~8 Md€ | ~11,5 Md€ | ~3 280 € | 5,4 % |
| PME (10-250 sal.) | ~145 000 | ~3 Md€ | ~18 Md€ | ~22 Md€ | ~43 Md€ | ~296 000 € | 20,4 % |
| ETI (250-5 000 sal.) | ~5 500 | ~4 Md€ | ~17 Md€ | ~15 Md€ | ~36 Md€ | ~6,5 M€ | 17,1 % |
| Grandes entreprises (>5 000 sal.) | ~300 | ~35 Md€ (dont EDF, SNCF) | ~50 Md€ | ~30 Md€ | ~115 Md€ | ~383 M€ | 54,5 % |
| Agriculture (tous) | ~400 000 exploi. | ~8,5 Md€ | ~2 Md€ | ~1,5 Md€ | ~12 Md€ | ~30 000 € | 5,7 % |
| TOTAL | ~4 M | ~51 Md€ | ~90 Md€ | ~77 Md€ | ~218 Md€ | — | 100 % |
| Pays | Subventions directes entreprises (% PIB) | Dépenses fiscales entreprises (% PIB) | Allèg. sociaux (% PIB) | Total (% PIB) | Efficacité (investissement/PIB) |
|---|---|---|---|---|---|
| 🇫🇷 France | 1,6 % | 2,9 % | 2,5 % | 7,1 % | 23,5 % (25e OCDE) |
| 🇩🇪 Allemagne | 1,2 % | 1,5 % | 0,8 % | 3,5 % | 22,9 % (21e) |
| 🇸🇪 Suède | 0,4 % | 0,8 % | 0,3 % | 1,5 % | 25,2 % (8e) |
| 🇳🇱 Pays-Bas | 0,8 % | 2,0 % | 1,4 % | 4,2 % | 26,8 % (5e) |
| 🇬🇧 Royaume-Uni | 0,5 % | 1,5 % | 0,8 % | 2,8 % | 17,2 % (33e) |
| 🇺🇸 États-Unis | 0,3 % | 2,8 % | 0,2 % | 3,3 % | 21,3 % (28e) |